group_fqcd_jr/开发文档/公司业务/D6.2.1-个人理财产品手册.md

南方基金管理股份有限公司 公募基金与专户产品手册

体系编号：D6.2.1　·　域：六、公司事实与知识源　·　编号体系见 D1.1 §4.0

版本：V3.0 | 生效日期：2026年9月1日 | 编制部门：零售服务部产品中心

本文件为教学实训用虚构资料；公司名称、工商登记信息与公开披露业务资质取自公开渠道，产品业绩、规模、费率、人员名单与客户数据均为虚构，不构成任何投资建议。

本手册仅供公司内部员工学习使用，不得对外传播。产品信息以最新基金合同、招募说明书及产品法律文件为准。

---

目录

1. 公募基金产品
2. 专户与特定客户资产管理
3. 本公司不涉及的产品与服务（边界声明）
4. 产品对比表与推荐策略
5. 申购赎回操作流程
6. 费率说明

---

一、公募基金产品

南方基金为公募基金管理人，截至 2026 年 6 月 30 日自主管理公募基金 835 只，管理资产规模约 1.43 万亿元。本公司直销平台只销售本公司管理的产品，不代销其他基金管理人的基金、银行理财与保险产品。

以下 6 只为教学实训用虚构示例产品（产品名称、代码、业绩、费率、基金经理均为虚构，代码取 9xxxxx 示例段，不可在任何交易系统按此代码下单）。

1.1 南方现金添利货币市场基金〔示例〕

项目	详情
产品代码	900501（示例代码）
基金类型	货币市场基金
风险等级	R1（低风险）
成立日期	2016-04-18
起投金额	1 元
基金经理	沈明（虚构）
基金规模	约 1,280 亿元（截至 2026-06-30，虚构）
七日年化收益率	约 1.92%（近 30 日均值，虚构）
万份收益	约 0.52 元（虚构）
基金管理费	0.15%/年
托管费	0.05%/年
销售服务费	0.01%/年
申购费率	0
赎回费率	0

申购赎回规则

• 申购：T 日 15:00 前提交，T+1 日确认份额并开始享有收益；支持 T+0 快速赎回（单日限额 1 万元）与普通赎回（T+1 到账）；
• 赎回：T 日 15:00 前提交，T+1 日确认并到账；
• 定投：支持，最低每期 1 元。

适合人群

• 风险承受能力为保守型（C1）及以上的投资者
• 有短期闲置资金、需要灵活存取的投资者
• 需要现金管理功能的投资者，可作「活期+」的替代工具
• 以定投方式「攒钱」的入门级投资者

---

1.2 南方稳健增利债券 A〔示例〕

项目	详情
产品代码	900502（示例代码）
基金类型	纯债债券型基金
风险等级	R2（中低风险）
成立日期	2014-09-25
起投金额	1,000 元
基金经理	陆行（虚构）
基金规模	约 186 亿元（截至 2026-06-30，虚构）
近一年收益率	4.12%（虚构）
近三年收益率	11.85%（虚构）
近五年收益率	20.46%（虚构）
最大回撤	-0.75%（近一年，虚构）
夏普比率	1.62（虚构）
基金管理费	0.30%/年
托管费	0.10%/年
申购费率	0.08%（1 折优惠，原费率 0.80%）
赎回费率	持有<7 天：1.5%；7—30 天：0.75%；30—365 天：0.10%；>365 天：0

投资策略

主要投资于国债、政策性金融债、AAA 级信用债等高品质固定收益资产，组合久期控制在 2—4 年，杠杆率不超过 120%。不参与股票投资，不投资可转债。 通过久期管理、信用利差分析与杠杆策略获取稳定收益。

适合人群

• 风险承受能力为稳健型（C2）及以上的投资者
• 追求稳定收益、厌恶本金大幅波动的投资者
• 资金闲置期限在 1 年以上的中长期投资者
• 资产配置中承担「压舱石」角色的配置需求

---

1.3 南方平衡优选混合〔示例〕

项目	详情
产品代码	900503（示例代码）
基金类型	偏股混合型基金
风险等级	R3（中风险）
成立日期	2013-06-11
起投金额	5,000 元
基金经理	周砚（虚构）
基金规模	约 92 亿元（截至 2026-06-30，虚构）
近一年收益率	9.35%（虚构）
近三年收益率	24.10%（虚构）
近五年收益率	61.20%（虚构）
最大回撤	-11.80%（近一年，虚构）
夏普比率	0.94（虚构）
股票仓位	50%—70%
基金管理费	1.20%/年
托管费	0.15%/年
申购费率	0.15%（1 折优惠，原费率 1.50%）
赎回费率	持有<7 天：1.5%；7—30 天：0.75%；30—365 天：0.50%；1—2 年：0.25%；>2 年：0

投资策略

采用「核心 + 卫星」策略：核心仓位（约 60%）配置沪深 300 与中证 500 成分股中的优质蓝筹，卫星仓位（约 40%）捕捉科技、消费、医药等高成长行业的结构性机会。基金经理注重估值安全边际，动态调整股债比例。

适合人群

• 风险承受能力为平衡型（C3）及以上的投资者
• 追求资产中长期稳健增值的投资者
• 能承受 10%—15% 短期回撤的投资者
• 资金闲置期限在 3 年以上的投资者
• 作为资产配置中「攻守兼备」的核心持仓

---

1.4 南方智能科技股票 A〔示例〕

⚠️ 本产品为完全虚构的示例产品，产品代码、业绩、规模、费率均为示例数据。如与真实在售产品的名称相近，纯属巧合；内部培训与客户沟通时不得与真实产品混用。

项目	详情
产品代码	900504（示例代码）
基金类型	股票型基金
风险等级	R4（中高风险）
成立日期	2019-03-08
起投金额	10,000 元
基金经理	程越（虚构）
基金规模	约 68 亿元（截至 2026-06-30，虚构）
近一年收益率	16.40%（虚构）
最大回撤	-21.60%（近一年，虚构）
夏普比率	0.72（虚构）
股票仓位	80%—95%
基金管理费	1.20%/年
托管费	0.20%/年
申购费率	0.15%（1 折优惠，原费率 1.50%）
赎回费率	持有<7 天：1.5%；7—30 天：0.75%；30—365 天：0.50%；1—2 年：0.25%；>2 年：0

投资策略

聚焦科技创新赛道，重点投资人工智能、半导体、新能源、生物医药四大方向。采用自下而上的个股精选策略，结合产业趋势研判与估值分析，构建高成长性的投资组合。股票仓位不低于 80%，行业集中度较高。

重仓行业分布（虚构）

行业	占比
人工智能/算力	22.5%
半导体/芯片	18.3%
新能源/储能	15.8%
生物医药/创新药	12.6%
软件/云计算	10.2%
消费电子	8.4%
其他	12.2%

适合人群

• 风险承受能力为进取型（C4）及以上的投资者
• 看好科技创新长期发展趋势的投资者
• 能承受 20%—30% 短期回撤的投资者
• 资金闲置期限在 5 年以上的长期投资者
• 作为资产配置中的「进攻」部分

---

1.5 南方全球精选 QDII〔示例〕

项目	详情
产品代码	900505（示例代码）
基金类型	QDII 股票型基金
风险等级	R4（中高风险）
成立日期	2010-11-05
起投金额	50,000 元
基金经理	何凌（虚构）
基金规模	约 74 亿元（截至 2026-06-30，虚构）
近一年收益率	13.20%（人民币计价，虚构）
成立以来收益率	38.62%（人民币计价，虚构）
最大回撤	-17.50%（虚构）
基金管理费	1.50%/年
托管费	0.25%/年
申购费率	0.16%（1 折优惠，原费率 1.60%）
赎回费率	持有<7 天：1.5%；7—365 天：0.50%；1—2 年：0.25%；>2 年：0

投资策略

通过 QDII 渠道投资全球主要资本市场的优质企业，重点配置美国科技龙头、欧洲高端制造、日本消费升级及新兴市场成长股。投资组合覆盖 15—20 个国家/地区，持有 50—80 只股票，实现全球化分散配置。

地域配置（虚构）

地区	占比
北美（美国为主）	52%
欧洲	18%
亚太（日本、东南亚）	15%
新兴市场	10%
现金及其他	5%

申购赎回规则

• 申购：T 日提交，T+2 日确认份额；
• 赎回：T 日提交，T+7 至 T+10 日到账（涉及跨境资金划转与外汇报价）；
• 受 QDII 额度限制，可能不定期暂停大额申购。

适合人群

• 风险承受能力为进取型（C4）及以上的投资者
• 希望进行全球资产配置、分散单一市场风险的投资者
• 能承受汇率波动风险的投资者
• 资金闲置期限在 3 年以上的长期投资者

---

1.6 南方红利价值股票〔示例〕

项目	详情
产品代码	900506（示例代码）
基金类型	股票型基金
风险等级	R3（中风险）
成立日期	2015-12-02
起投金额	5,000 元
基金经理	苏晏（虚构）
基金规模	约 143 亿元（截至 2026-06-30，虚构）
近一年收益率	7.60%（虚构）
近三年收益率	30.20%（虚构）
近五年收益率	72.15%（虚构）
股息率	3.1%（近 12 个月，虚构）
最大回撤	-9.80%（虚构）
基金管理费	1.00%/年
托管费	0.15%/年
申购费率	0.15%（1 折优惠）
赎回费率	持有<7 天：1.5%；7—30 天：0.75%；30—365 天：0.50%；1—2 年：0.25%；>2 年：0

投资策略

采用深度价值投资策略，精选高股息、低估值、盈利稳定的优质蓝筹股，重点配置银行、能源、公用事业、消费龙头等红利资产。组合注重安全边际，换手率较低，适合长期持有。

适合人群

• 风险承受能力为平衡型（C3）及以上的投资者
• 追求稳定分红收益的投资者
• 看好高股息策略的投资者
• 偏好低波动、稳健增长风格的投资者

---

二、专户与特定客户资产管理

专户（特定客户资产管理业务）是指本公司接受特定客户委托、以委托财产进行投资管理的业务。与公募基金相比，专户的投资范围、期限、费率与风险约束均可按客户需求定制。

⚠️ 专户不面向普通公众销售：投资者须先通过合格投资者认定，并完成面签与冷静期程序（详见 §5.3）。

2.1 一对一专户

单一客户单独设立、单独管理、单独建账、单独核算。

项目	详情
资产管理人	南方基金管理股份有限公司
资产托管人	具备托管资格的商业银行
起始规模	通常 1,000 万元起
存续期限	1 年 / 2 年 / 3 年 / 不定期
开放频率	每日 / 每周 / 每月 / 每季开放，或封闭运作
风险等级	按投资范围确定，通常 R2—R4
业绩报酬计提方式	高水位法 / 门槛收益率法 / 超额基准法（合同约定）
合格投资者条件	符合监管规定的合格投资者标准
费率	管理费 0.30%—1.50%/年 + 业绩报酬（超额部分的 10%—20%）

2.2 一对多专户

由本公司担任管理人，向两个以上合格投资者募集资金设立的专户产品。

项目	详情
资产管理人	南方基金管理股份有限公司
资产托管人	具备托管资格的商业银行
起始规模	产品 3,000 万元起；单客户 100 万元起
投资者人数	不超过 200 人
存续期限	1 年 / 2 年 / 3 年，可设展期条款
开放频率	每月 / 每季开放，或封闭运作
风险等级	按投资范围确定
费率	管理费 0.30%—1.50%/年 + 认购/参与费 0—1.00% + 业绩报酬

2.3 专户与公募基金的关键差异

对比项	公募基金	专户（特定客户资产管理）
投资者门槛	1 元（货币基金）至 5 万元不等	100 万元起，且须为合格投资者
人数上限	无上限	200 人
投资范围	受公募投资比例严格限制	可在合同约定范围内灵活设置
信息披露	公开披露净值与定期报告	向持有人定向披露
申赎安排	每个交易日开放	按合同约定的开放频率
参与前流程	无需面签	须完成合格投资者认定与面签，并经过冷静期
业绩报酬	不收取	可对超额收益计提业绩报酬

---

三、本公司不涉及的产品与服务（边界声明）

本公司为公募基金管理人，经营范围（许可项目）为基金募集、基金销售、资产管理、中国证监会许可的其他业务。为避免内部员工与客户误解，特此明确列出本公司不涉及的产品与服务：

不涉及的产品/服务	说明
代销其他基金管理人发行的基金	本公司只销售本公司管理的产品
代销银行理财产品	本公司非银行机构，不代销理财子公司产品
代销保险产品	本公司无保险中介资格，不销售年金险、增额终身寿险等任何保险产品
代销券商资管计划、私募基金	超出本公司经营范围
吸收存款、大额存单、结构性存款	本公司非银行机构，无相关资格
发放贷款、票据贴现、供应链融资	本公司无放贷与贴现资格
储蓄国债销售	本公司不代销储蓄国债；客户如需购买，应前往银行柜台办理
作为受托人设立家族信托	本公司非信托公司，仅可提供咨询与持牌信托公司对接服务
结售汇、外汇买卖	本公司非银行机构，无结售汇资格

🔒 合规红线：内部培训与客户沟通中，不得使用「保证收益」「绝对安全」「保本」等表述；不得将本公司产品与他机构产品作收益对比承诺；不得向风险承受能力不足的客户推荐超出其等级范围的产品（C—R 匹配规则见 §4.2）。

---

四、产品对比表与推荐策略

4.1 核心产品对比

产品名称	风险等级	起投金额	近一年表现（虚构）	流动性	建议持有期限
南方现金添利货币〔示例〕	R1	1 元	七日年化约 1.92%	★★★★★	随时
南方稳健增利债券 A〔示例〕	R2	1,000 元	约 4.12%	★★★★	1 年以上
南方红利价值股票〔示例〕	R3	5,000 元	约 7.60%	★★★★	3 年以上
南方平衡优选混合〔示例〕	R3	5,000 元	约 9.35%	★★★★	3 年以上
南方全球精选 QDII〔示例〕	R4	50,000 元	约 13.20%	★★★	3 年以上
南方智能科技股票 A〔示例〕	R4	10,000 元	约 16.40%	★★★★	5 年以上
一对多专户〔示例〕	R2—R4	100 万元	按合同约定	★★	1—3 年
一对一专户〔示例〕	R2—R4	1,000 万元	按合同约定	★★	1—3 年

⚠️ 上表「近一年表现」一列全部为教学实训用虚构数据，不得用于任何形式的业绩宣传或收益承诺。

4.2 按客户类型的推荐策略

🔒 C—R 匹配规则（强制，不得放宽）：C1 保守型可购买 R1—R2；C2 稳健型可购买 R1—R3；C3 平衡型可购买 R1—R4；C4 进取型可购买 R1—R5；C5 激进型可购买 R1—R5。向客户推荐超出其等级范围的产品属违规行为。

保守型客户（C1）

• 建议配置：货币基金 60% + 纯债基金 40%
• 目标：本金波动可控、现金流稳定
• 可选产品等级：R1—R2（不得推荐 R3 及以上）
• 预期组合收益（虚构）：约 2.0%—3.0%

稳健型客户（C2）

• 建议配置：货币基金 30% + 纯债基金 50% + 混合基金 20%
• 目标：稳健增值、兼顾流动性
• 可选产品等级：R1—R3
• 预期组合收益（虚构）：约 3.5%—5.0%

平衡型客户（C3）

• 建议配置：纯债基金 30% + 混合基金 45% + 股票基金 25%
• 目标：资产中长期增值、均衡配置
• 可选产品等级：R1—R4
• 预期组合收益（虚构）：约 5.0%—8.5%

进取型客户（C4/C5）

• 建议配置：混合基金 35% + 股票基金 35% + QDII 20% + 纯债基金 10%
• 目标：最大化长期资本增值、全球配置
• 可选产品等级：R1—R5
• 预期组合收益（虚构）：约 8.0%—14.0%（波动显著放大，须充分揭示风险）

---

五、申购赎回操作流程

5.1 基金申购流程

线上申购

1. 客户登录南方基金 APP 或官网直销平台；
2. 搜索产品代码或产品名称；
3. 阅读《基金合同》《招募说明书》与《风险揭示书》；
4. 输入申购金额（系统自动校验起投金额与适当性匹配）；
5. 确认交易信息，输入交易密码；
6. 系统显示申购受理成功并生成交易流水号；
7. T+1 日确认份额（QDII 为 T+2 日），可查询持仓。

线下申购

1. 客户前往客户服务中心，携带有效身份证件与银行卡；
2. 客户经理在南方基金·智能服务系统录入申购信息；
3. 客户在电子签名板上确认并签名；
4. 系统校验适当性后提交交易；
5. 打印交易确认单交客户留存。

5.2 基金赎回流程

1. 客户登录 APP，进入「持仓」页面；
2. 选择需要赎回的基金，点击「赎回」；
3. 输入赎回份额（可选「全部赎回」）；
4. 系统显示预计到账金额与到账时间；
5. 确认赎回，输入交易密码；
6. 按产品类型在 T+N 日到账。

到账时限对照

产品类型	确认时间	到账时间
货币基金（普通赎回）	T+1	T+1
货币基金（T+0 快速赎回）	T+0	T+0（单日限额 1 万元）
债券型 / 混合型 / 股票型基金	T+1	T+1—T+3
QDII 基金	T+2	T+7—T+10

注意事项

• 持有不满 7 天赎回，按基金合同收取 1.5% 惩罚性赎回费；
• 15:00 后提交的申赎申请顺延至下一交易日；
• 大额赎回（单日超过基金总份额 10%）可能触发巨额赎回条款，按合同约定处理；
• QDII 基金赎回到账时间较长，不得用于对到账时点有刚性要求的付款安排。

5.3 专户申购流程

专户不面向普通公众销售，须完成以下全部环节：

1. 合格投资者认定：核查客户金融资产规模、收入水平或机构属性，确认符合监管门槛（个人 100 万元起）；
2. 投资者适当性匹配：完成风险承受能力评估，确认拟投专户的风险等级在产品等级范围内；
3. 风险揭示与面签：签署《资产管理合同》与《风险揭示书》，全程录音录像；
4. 资金划付：客户将委托资金划入专户托管账户；
5. 冷静期：自合同签署之日起设置不少于 24 小时的投资冷静期，冷静期内客户可解除合同；
6. 产品成立：募集规模达到合同约定的成立条件后宣告成立，进入运作期并开始计算净值。

---

六、费率说明

6.1 公募基金费率总表

费用类型	货币基金	纯债基金	混合基金	股票基金	QDII 基金
申购费率（原费率）	0	0.80%	1.50%	1.50%	1.60%
申购费率（官方直销 1 折）	0	0.08%	0.15%	0.15%	0.16%
赎回费率（<7 天）	0	1.50%	1.50%	1.50%	1.50%
赎回费率（7—30 天）	0	0.75%	0.75%	0.75%	0.50%
赎回费率（30—365 天）	0	0.10%	0.50%	0.50%	0.50%
赎回费率（1—2 年）	0	0	0.25%	0.25%	0.25%
赎回费率（>2 年）	0	0	0	0	0
管理费/年	0.15%	0.30%	1.20%	1.20%	1.50%
托管费/年	0.05%	0.10%	0.15%	0.20%	0.25%

6.2 费率优惠政策

1. 申购费率 1 折优惠：通过南方基金官方直销平台认购/申购全部公募基金，认/申购费率按基金合同约定费率的 1 折执行；
2. 定投优惠：设置自动定投计划，在 1 折基础上额外享受 8 折（合计 0.8 折）；
3. 高净值客户专属服务权益（不涉及费率减免，公募基金费率按合同执行、不得单独减免）：
   • 金卡客户：专属客户经理 + 月度资产配置报告；
   • 白金客户：优先参与新发基金认购 + 季度投资策略会；
   • 钻石客户：家族财富规划咨询（每年 1 次）；
   • 尊享客户：一对一专户定制咨询 + 南方东英跨境配置通道对接；
4. 转换优惠：同一管理人旗下基金转换，仅需补差费率，不重复收取申购费；
5. 大额申购：单笔申购金额较大的机构或高净值客户，可另行咨询客户经理确认适用安排。

🔒 合规提示：公募基金的管理费、托管费按基金合同收取，不得对单一客户单独减免。此前版本中「管理费返还 10%/20%/30%」的表述违反上述原则，已予撤销。

6.3 费用计算示例

示例 1：申购南方平衡优选混合〔示例〕10 万元

• 原申购费：100,000 × 1.50% = 1,500 元
• 官方直销 1 折后申购费：100,000 × 0.15% = 150 元
• 实际参与申购金额：100,000 − 150 = 99,850 元

示例 2：持有 30 天后赎回 10 万元南方平衡优选混合〔示例〕

• 赎回费：100,000 × 0.50% = 500 元
• 实际到账：100,000 − 500 = 99,500 元

示例 3：持有满 2 年以上赎回，赎回费为 0，到账金额 = 赎回份额 × 当日基金份额净值。

---

免责声明：本手册所载信息仅供参考，不构成任何投资建议。基金产品的具体条款以基金合同、招募说明书及最新产品法律文件为准。投资有风险，入市需谨慎。过往业绩不代表未来表现，本手册列示的全部业绩、规模与费率数据均为教学实训用虚构数据。

本手册由南方基金零售服务部产品中心编制，如有产品更新或信息变更，以最新公告为准。

内部联系：产品中心内部服务分机 8620　|　产品培训邮箱 product.training@nffund.com　|　客服热线 400-889-8899（每日 7:00—22:00）